报告摘要

▌ 华鑫市场情绪温度指标：（较冷）
华鑫市场情绪温度指标显示，昨日市场情绪综合评分为34分，市场情绪处于“较冷”。历史市场情绪趋势变化可参考图表1
▌ 热点主题追踪
今日热点主题：机器人、生物医药、国产芯片
1、机器人主题：9月2日，特斯拉正式发布其“宏图计划”第四篇章(简称“宏图4”)的完整文件。相比前三篇章更多着墨于新能源汽车以及可持续能源生态系统，此次文件关于AI和机器人内容占比明显提高。值得一提的是，就在“宏图4”发布之际，马斯克重申了机器人业务在特斯拉的战略地位。他表示，FSD和Optimus的规模化将是最为重要的事项，因为未来特斯拉约80%的价值将来自Optimus机器人。相关标的：卧龙电驱（600580）、长盛轴承（300718）

2、生物医药主题：国务院国资委9月2日消息，近日，国务院国资委与中科院联办央企生物研修班，提出以创新、长周期、差异化思路发展生物医药，深化产学研协同，打造国家队，助推健康中国。相关标的：国药现代（600420）、天坛生物（600161）

3、国产芯片主题：9月4日至6日，第十三届半导体设备与核心部件及材料展（CSEAC 2025），将在无锡太湖国际博览中心举行，今年展会主题是“做强中国芯，拥抱芯世界”。展会为国产装备、材料和晶圆厂搭建了“面对面”供需对接平台，集中展示刻蚀、薄膜、检测等关键设备的最新突破，加速供应链本土化。相关标的：至纯科技（603690）、江化微（603078）

风险提示

宏观经济意外下滑、地缘政治风险、流动性收紧超预期、行业政策低于预期。